投资者应遵从的七条投资理财原则

长期以来,有形资产投资一直都胜过货币资产投资。主要原因是通货膨胀。当你投入一部分金钱在货币上,这笔货币的价值会随着通货膨胀而贬值。同样多的一笔钱,今天能买到的东西和10年前就完全不同,因为所有东西都涨价了。

也就是说,把钱存入储蓄账户的人,越存越穷。假设：你的储蓄账户上有1000欧元。一方面,在平均通货膨胀率为3％时,经过一年,你的资金只剩下970欧元。另一方面,你将从银行得到2％的利息,20欧元。你获得的利息还不够弥补由于通货膨胀而亏损的部分。

通货膨胀吞噬了你的钱,因为所有东西都变贵了。当物品涨价,你的有形资产也跟着涨价。要是你投资了不动产,它的价值便会升高。股票也是如此。如果所有的物品都涨价,那么你的有形资产也会涨价。

我们常听说,每年的通货膨胀率（货币贬值）平均为3％。这个说法如果正确,且假定之后也一直保持在这个水平线上,这就意味着,若干年后,你的1000欧元还剩余如下：

•10年后：737.40欧元
•20年后：543.80欧元
•24年后：481.40欧元

真正的通货膨胀率

让人失望的是,实际情况更加糟糕。3％的通货膨胀率其实与事实并不相符。你想想引入的欧元,许多人称为“贵元”。统计数据太容易误导民众了。引入欧元后,几乎所有的东西都变贵了。这一点我们大家都有亲身体会。但是统计数据企图让我们相信,通货膨胀率会一直保持在1％的水平上。而实际上,这一数字早已达到了4％～5％。

你回忆一下,1965年时一个面包卖多少钱？只卖10芬尼（＝5欧分）。一张邮票呢？只卖20芬尼（＝10欧分）。一张德国报纸10芬尼一份,也就是5欧分。男士剪个头发花费3.8马克,还不到2欧元。那时候,一辆奔驰200D的价格换算成欧元,为4300欧元。

这些例子说明,物品的价格实际上每年提高了4％～5％。大约每18年就会翻一番。这表明,你的钱最多每过18年就会贬值一半。但同时也意味着,平均每18年你的有形资产投资的价值就会翻一番。

根据下面的公式,你可以较为容易地计算出通货膨胀对你的影响：

72÷通货膨胀率＝货币资产对半贬值所需的年数

比如,当通货膨胀率为4％,那么用72除以4,结果为18。也就是说,18年后你的钱就会贬值一半。当通货膨胀率达到9％,货币对半贬值的时间则只需要8年。关于这些通货膨胀的数据,我们都是有目共睹的。

通货膨胀是你的朋友

总之,我们可以说,通货膨胀是你金钱方面的敌人,也是你有形资产方面的朋友。好消息是：在这种相互关联的影响下,你的存款如何贬值,有形资产也将会如何升值。

简单来说,在货币资产上被称作通货膨胀的情况,在有形资产中被称为升值。你要是投资有形资产,则不必担心会出现通货膨胀。因为同样是通货膨胀,让你的金钱贬值,也让有形资产升值。

原则五：你必须承担风险

你想要实现财务自由吗？或者你更愿意追求最大限度的安全？许多人在回答这个问题时都说：“我两个都想要。”很遗憾,鱼和熊掌不可兼得。没有人能够既追求财务自由又保证绝对安全。

原因很简单：自由和安全是互相排斥的。就如同两条反向延伸的道路。当我们选择其中一个方向后,就会离另一个目标越来越远。

许多人虽然梦想拥有财务自由,并且也往这个方向走了一段路,但同时他们又认为安全是非常重要且不可或缺的。于是又走上了安全之路的方向。形象地说,就是他们往一个方向走一步,接着又往另一个方向走一步。

结果是他们始终还在原地。就如同一只仓鼠,奔跑在它的小转轮上。虽然一直不停地跑啊跑,但一直都在原地踏步。自由和安全是相互矛盾的。追求自由的人和看重安全的人完全就是两种人。后者愿意牺牲自由来换取更多的安全。追求的财务安全程度越高,他们失去的财务自由也就越多。

安全不是绝对保障,自由不是无拘无束

追求安全的人,首先是想保证不亏损。他们对于亏损的恐惧感远远高于想要赚钱的欲望。相反,追求自由的人则想要赚钱。这类人赚钱的欲望就远远超过对亏损的担忧。我的教练常说：“投资不是为了不亏钱,投资就是为了赚钱。”换句话说就是,投资你的存储资金来增值,而不是越存越穷。

对安全的担忧,对人们是个很大的劣势。追求绝对安全的人往往会恐惧。追求安全的这类人正是最胆怯的这些人。他们的世界总是黑暗且充满危险的。过分沉迷于安全的人,世界观总是消极的。他们总是会发现新的危险。

仔细想想,其实安全从来不是绝对的保障。因为如果你只将金钱用于稳定的储蓄,可以肯定的一点是：通货膨胀和税费将会蚕食你的钱。一个只选择“安全”储蓄的人,多年后,和愿意冒险的投资者相比,他可以支配的金钱肯定会少得多。

但是自由也并非无拘无束。自由是要付出代价的：勇气、毅力以及时刻准备着犯错。自由的代价绝不只是一点点：不时出现的恐惧,怀疑,很少得到他人的理解……但是只要你鼓足勇气,敢于去做,拥有面对错误的意志力,并且学会直面失败,那么你将能够获得只有少数人能体会到的自由。

失败

胆敢冒风险的人,也一定要准备好经受挫折。如果有人说：“这对我来讲风险太大了。”那么他其实同时也在表达这一层意思：“我不想犯任何错误。”“我觉得犯错没有任何好处。”

真正的投资者清楚：损失也属于盈利的一部分。正如没有心碎过的人,不懂如何真正地去爱。也没有哪一位富有的投资者没有经历过亏损。但我却认识很多穷人在投资上从未亏损过……想要彻底规避风险是一件危险的事情。因为这样你会失去很多金钱,远比你能挣到的还要多。

只有敢于尝试新事物,才能长期盈利。敢于尝试新事物的人,肯定会犯错。在这一点上,犯错是很重要的：它让我们提高注意力,并且保持谦虚。谦虚的人能比自以为无所不知的人学到更多东西。关键在于我们如何看待自己犯下的错误。我们将其看作一种罪责？还是看作未来的负担？还是看作对未来的一项投资？

结论

这有什么实践意义？你应该把一部分资金用于货币资产,包括定期存款账户、货币基金和债券。但是,另外一半的资金要用于有形资产投资。如果你没有时间投资股票,那么你可以选择股票基金。如果你想努力成为一名投资者,就还需要投资不动产和公司。